Che cos'è un bilancio consolidato? Definizioni ed esempi

I bilanci consolidati sono una parte essenziale del consolidamento finanziario. Essi contribuiscono a dare agli investitori e ai partner una maggiore visibilità sull'intera situazione finanziaria di un'azienda, comprese le società controllate rilevanti, consentendo loro di consultare un unico documento invece di passare al setaccio diversi rendiconti.

Ecco come vengono preparati questi bilanci e alcune importanti best practice da tenere a mente.

Che cos'è un bilancio consolidato?

Un bilancio è un documento che riflette il totale delle attività e delle passività di un'organizzazione. Un bilancio consolidato consolidato consente a un'organizzazione di includere le attività e le passività delle sue controllate in un unico bilancio.

Una società madre può creare un bilancio consolidato con le filiali solo se ne possiede la maggioranza (cioè più del 50%) o se può dimostrare che la leadership della filiale è significativamente allineata con le decisioni prese dalla propria.

Perché le aziende devono creare un bilancio consolidato?

In genere le società creano bilanci consolidati per due motivi:

• Per motivi fiscali: In genere, la decisione di creare bilanci consolidati o non consolidati viene presa annualmente a fini fiscali. Una società madre può decidere di consolidare il proprio bilancio per compensare gli utili registrati con le perdite di una controllata, ad esempio.

• Cambiamenti strutturali: In alcune situazioni, un cambiamento significativo nella struttura aziendale può indurre una società a passare da un bilancio consolidato a uno non consolidato o viceversa. Questo vale soprattutto per le società pubbliche, che spesso prendono decisioni a lungo termine in materia di consolidamento.

Quali sono i requisiti per un bilancio consolidato?

Affinché una società possa includere una controllata in un bilancio consolidato, devono essere presenti due requisiti:

• La casa madre possiede una quota di maggioranza della controllata: Ciò significa che più del 50% è di proprietà della società madre.

• La capogruppo può dimostrare un significativo allineamento con la controllata: Anche se la società madre possiede il 50% o meno della controllata, può essere in grado di dimostrare che la leadership della controllata segue essenzialmente la leadership della società madre, il che significa che ha un'influenza significativa sulle operazioni quotidiane.

Quando un'azienda ha bisogno di un bilancio consolidato?

Se un'organizzazione utilizza la contabilità di consolidamento, anche il suo bilancio deve essere consolidato. Per quanto riguarda la decisione generale di consolidare, il momento in cui questo "deve" avvenire dipende dal fatto che un'azienda sia privata o pubblica.

• Lesocietà private sono generalmente libere di scegliere se utilizzare o meno la contabilità di consolidamento e quindi di redigere bilanci consolidati.

• Nel caso delle società pubbliche, la pressione degli investitori e di altri gruppi può rendere il bilancio consolidato più necessario rispetto alle società private.

Qual è la differenza tra un bilancio consolidato e un bilancio non consolidato?

Un bilancio consolidato consolidato si contrappone a un bilancio non consolidato , che elenca solo le attività e le passività di una singola entità, sia essa la società madre o una controllata.

Quali sono le componenti di un bilancio consolidato?

Un bilancio consolidato presenta gli stessi elementi di un bilancio tipico, solo che rappresenta l'intera entità, comprese le controllate di cui possiede la maggioranza.

Attività

Le attività della società madre sono combinate con quelle delle sue controllate in uno stato patrimoniale consolidato. Sono elencati in ordine decrescente di liquidità, ovvero di facilità di trasformazione in denaro. Esempi di attività sono:

• Contanti ed equivalenti
• Titoli negoziabili
• Crediti commerciali
• Inventario
• Investimenti a lungo termine
• Immobilizzazioni

Passivo

Le passività rappresentano il denaro dovuto da una società ad altre entità che non fanno parte della sua struttura proprietaria. In un bilancio consolidato, le passività delle società controllate vengono aggiunte al bilancio della società madre. Le passività sono solitamente raggruppate in due categorie. Le passività correnti sono esigibili entro un anno, mentre le passività a lungo termine sono esigibili oltre un anno. Esempi di passività sono:

• Prestiti
• Interessi passivi
• Salari da pagare
• Pagamenti anticipati dei clienti
• Dividendi da pagare
• Debiti verso fornitori
• Imposte differite passive

Patrimonio netto

Questa categoria rappresenta tutto ciò che la società deve ai suoi azionisti. Di solito si tratta delle attività che rimangono dopo che la società madre ha sottratto tutte le passività dal totale delle sue attività.

Note al bilancio consolidato

Questa sezione presenta spesso differenze significative tra i bilanci consolidati e le loro controparti non consolidate. Di solito fornisce un contesto aggiuntivo sui bilanci che gli investitori, i partner e le altre parti interessate utilizzano per comprendere le cifre che stanno guardando.

In un bilancio consolidato, queste note indicano anche le società controllate che sono state consolidate, informando il lettore che le transazioni intersocietarie sono state eliminate (per saperne di più). Possono anche fornire un contesto aggiuntivo sullo specifico assetto proprietario coinvolto.

Requisiti di rendicontazione per i bilanci consolidati

A seconda della giurisdizione in cui opera un'azienda e dell'entità delle sue attività internazionali, la creazione di un bilancio consolidato può essere soggetta a diversi requisiti di rendicontazione.

Requisiti GAAP del FASB

Alle società pubbliche americane si applicanoi Generally Accepted Accounting Principles (GAAP). L 'ASC 810 è il principio contabile specifico che riguarda il consolidamento e i suoi requisiti riguardano elementi quali:

• Come determinare quando una controllata può essere consolidata (al di là della percentuale di proprietà)
• Le definizioni dei due modelli chiave utilizzati per definire una partecipazione di controllo
• La definizione di azienda

Requisiti IFRS

Le entità che operano al di fuori degli Stati Uniti fanno solitamente riferimento agli International Financial Reporting Standards (IFRS) per i requisiti contabili. Il consolidamento finanziario è disciplinato dall'IFRS 10 che definisce, tra l'altro:

• Il principio del controllo e la sua misurazione
• I requisiti contabili per l'effettiva preparazione di un bilancio consolidato
• Eccezioni per le entità di investimento e altri tipi di società controllate

Legge sulle società del 2006

Applicabile solo nel Regno Unito, il Companies Act 2006 copre una vasta gamma di pratiche e requisiti aziendali. Parte di questa legge sono i requisiti per il consolidamento, tra cui:

• Eccezioni applicabili
• Coerenza dell'informativa finanziaria all'interno di un'entità consolidata
• Quadri contabili per il consolidamento

Come creare un bilancio consolidato

Indipendentemente dalle dimensioni dell'organizzazione o dall'automazione del processo, la creazione di un bilancio consolidato segue generalmente i seguenti passaggi.

1. Identificare le entità da consolidare

Prima di iniziare a raccogliere i dati necessari, i team finanziari devono identificare le entità da consolidare. Non c'è niente di peggio che iniziare un bilancio consolidato completo e scoprire che, tecnicamente, una società madre non possiede una quota sufficiente di una controllata per consolidarla. Assicuratevi che tutte le entità da consolidare siano consolidate prima di procedere con il resto del processo.

2. Unire i bilanci della società madre e delle sue controllate

La fase forse più lunga del processo di consolidamento consiste nel riunire tutte le attività e le passività di ogni controllata nel bilancio della capogruppo. Sono necessarie risorse significative e coordinamento per reperire informazioni finanziarie da più società, assicurarne l'accuratezza e aggiungerle alla piattaforma - o foglio di calcolo - utilizzata dal team finanziario della società madre.

3. Eliminare le transazioni e i saldi intercompany

Nei bilanci consolidati, le transazioni intercompany devono essere eliminate prima di poter preparare il bilancio finale. Ad esempio, se la società madre A vende un inventario alla società controllata B, sia i ricavi della vendita che il costo dell'inventario vengono eliminati dal bilancio. Poiché il denaro viene spostato tra la società madre e la società controllata, non viene conteggiato.

4. Allocazione degli investimenti della capogruppo

La proprietà della società madre nelle sue controllate deve essere rappresentata tra le attività e le passività della controllata, e questo viene fatto in base alla percentuale della controllata posseduta dalla società madre. Ad esempio, il patrimonio netto delle controllate deve essere rappresentato in un bilancio consolidato come parte delle attività della società madre, e ciò avviene confrontando la percentuale di proprietà (51% o più) con il valore del patrimonio netto della controllata.

5. Rettifica delle partecipazioni di minoranza

Le partecipazioni non di controllo devono essere rappresentate in un bilancio consolidato, facendo riferimento alla percentuale di una controllata posseduta dalla capogruppo. Se, ad esempio, la società A possiede il 60% della società B, che ha un patrimonio netto di 100.000 dollari, il 40% di tale importo (40.000 dollari) sarà rappresentato come "interessi di minoranza" nel bilancio consolidato finale.

6. Preparare l'informativa

A seconda dei requisiti di rendicontazione previsti dal consolidamento, potrebbe essere necessario fornire un numero significativo di informazioni per informare correttamente gli investitori e le autorità di vigilanza. Nel caso di bilanci non consolidati, tali informazioni potrebbero includere i metodi di ammortamento utilizzati o la definizione di equivalenti di cassa. Un bilancio consolidato richiederebbe ulteriori informazioni, come il metodo di consolidamento utilizzato e le società controllate rappresentate nel bilancio finale.

Esempio di bilancio consolidato

Ora che sapete come si prepara uno stato patrimoniale, vediamo un esempio, passo dopo passo.

Fase 1: identificazione delle entità da consolidare

La capogruppo A decide di redigere un bilancio consolidato per l'esercizio in corso. Attualmente possiede azioni di tre società controllate:

• 51% della società B
• 30% della società C
• 100% della società D

Poiché non possiede una quota di maggioranza della società C - e non può dimostrare un significativo allineamento tra la sua leadership e quella della controllata - solo le società B e D saranno rappresentate nel bilancio consolidato.

Fase 2: Combinare i bilanci

Dopo aver raccolto le informazioni finanziarie necessarie, lo stato patrimoniale consolidato iniziale si presenta come segue.

Capogruppo A:

• Attività: 2.000.000 dollari
• Passivo: 500.000 dollari
• Patrimonio netto: 1.500.000 dollari

Capogruppo B:

• Attività: $700.000
• Passività: 350.000 dollari
• Patrimonio netto: 350.000 dollari

Capogruppo D:

• Attività: 500.000 dollari
• Passività: 200.000 dollari
• Patrimonio netto: 300.000 dollari

Stato patrimoniale consolidato iniziale

• Totale attività: $3.200.000
• Totale passività: 1.050.000 dollari
• Patrimonio netto: 2.150.000 dollari

Ma ricordate che questi numeri non sono ancora corretti. Ci sono alcuni aggiustamenti da fare prima che il bilancio consolidato possa essere completato.

Fase 3: eliminare le transazioni intercompany

Per creare un bilancio consolidato accurato è necessario eliminare le transazioni intercompany. Per semplificare le cose, ipotizziamo che l'entità delle transazioni intercompany tra queste entità sia una vendita di beni per un valore di 100.000 dollari dall'azienda A all'azienda B, che è anche rappresentata come una passività di 100.000 dollari per l'azienda B, poiché per l'acquisto è stato utilizzato un debito. Eliminando questa transazione, ecco il nostro stato patrimoniale consolidato aggiornato.

Bilancio consolidato aggiornato

• Totale attività: 3.100.000 dollari
• Totale passività: 950.000 dollari
• Patrimonio netto: 2.150.000 dollari

Fase 4: allocazione delle partecipazioni della casa madre

La parte di patrimonio netto del bilancio deve essere allocata in base alla quota di proprietà che la società A detiene in ciascuna controllata consolidata. È sufficiente moltiplicare il patrimonio netto di ciascuna controllata per la percentuale che rappresenta tale partecipazione.

Società B: 350.000 dollari x 0,51 = 178.500 dollari

Società D: $300.000 x 1 = $300.000

Con queste cifre aggiunte al patrimonio netto della società A, lo stato patrimoniale consolidato viene aggiornato come segue:

Stato patrimoniale consolidato con allocazione degli investimenti

• Totale attività: 3.100.000 dollari
• Totale passività: 950.000 dollari
• Patrimonio netto: 1.978.500 dollari

Fase 5: rettifica delle partecipazioni di minoranza

Infine, è necessario aggiungere le partecipazioni di minoranza al bilancio consolidato. A tale scopo, moltiplicare il patrimonio netto originale di ciascuna società controllata per la percentuale di capitale che la società madre non possiede.

Società B: $350.000 x 0,49 = $171.500

Società D: $300.000 x 0 = $0

Aggiungete una riga "Interessi di minoranza" al vostro bilancio consolidato per ottenere quanto segue.

Bilancio consolidato con allocazione degli investimenti

• Totale attività: $3.100.000
• Totale passività: 950.000 dollari
• Patrimonio netto: 1.978.500 dollari
• Interessi di minoranza: 171.500 dollari

E questo è tutto! A seconda della vostra giurisdizione, dovrete anche preparare le informazioni necessarie e allegarle al bilancio consolidato finale.

Come si legge un bilancio consolidato?

Un bilancio consolidato si legge allo stesso modo di un bilancio standard. Una colonna definisce gli importi registrati nel bilancio, ad esempio attività o passività specifiche, mentre altre colonne mostrano gli importi stessi, solitamente in milioni di dollari per un periodo di alcuni anni. Ecco una parte del bilancio di Microsoft, del quarto trimestre del 2022.

Si noti come, in questa parte specifica per la liquidità e gli equivalenti di liquidità, ogni riga rappresenti un diverso tipo di attività di questa categoria. Scorrendo la tabella, si trova il totale complessivo di questa classe di attività. Si noti che, a differenza di altri formati di bilancio, Microsoft registra gli anni precedenti in una tabella completamente nuova, invece di utilizzare più colonne.

Le migliori pratiche per la creazione di un bilancio consolidato

La preparazione di un bilancio consolidato può essere un processo che richiede tempo e risorse. È necessario fare il possibile per snellire il più possibile questo processo essenziale, pur mantenendo l'accuratezza. Ecco alcune best practice per questo scopo.

Iniziare presto

Uno degli errori più comuni commessi in processi essenziali come il consolidamento è iniziare troppo tardi. È comprensibile: c'è già molto da fare nella vita di tutti i giorni. Ma se si aspetta troppo a lungo, un problema che sarebbe stato un problema di velocità con il tempo sufficiente per risolverlo diventa un ostacolo. Date al vostro team tutto il tempo necessario per consolidare il bilancio ed evitare potenziali problemi.

Automatizzare ciò che si può

Troppi team finanziari utilizzano ancora fogli di calcolo e processi manuali per il consolidamento. Sebbene il foglio di calcolo sia affidabile, non è certo il metodo più efficace. Adottate e utilizzate piattaforme di consolidamento dedicate, come Prophix One, e supererete questo processo in una frazione di tempo.

Lavorate sul vostro processo tutto l'anno (invece che solo a fine anno)

Quando si esegue un processo ricorrente come il consolidamento dei bilanci, spesso si notano inefficienze e altri problemi. Questi possono essere annotati e archiviati per il futuro, ma raramente si lavora su di essi fino alla volta successiva in cui si deve eseguire il processo. Invece di aspettare la fine dell'anno fiscale per farlo, cercate di migliorare il processo nel tempo.

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